SEPA o SWIFT: qual è la differenza e quale conviene usare?

SEPA e SWIFT non sono esattamente due cose dello stesso tipo. SEPA è un insieme di schemi di pagamento in euro che copre 41 paesi e territori europei; Swift è una rete globale che le banche usano per scambiarsi istruzioni di pagamento in quasi qualsiasi valuta. Se entrambe le banche sono in SEPA e il pagamento è in euro, SEPA è di solito più economico, più veloce e più prevedibile. Per tutto il resto c'è SWIFT.

Questa guida spiega che cos'è davvero ciascuno, in cosa differiscono costi e tempi e come capire in anticipo quale percorso prenderà il tuo pagamento.

In sintesi

• SEPA copre solo i pagamenti in euro, tra prestatori di servizi di pagamento nei suoi 41 paesi e territori. SWIFT trasporta pagamenti in molte valute tra banche di quasi tutto il mondo.
• Un bonifico SEPA standard raggiunge la banca del beneficiario entro la fine della giornata operativa successiva, e SEPA Instant accredita il conto entro dieci secondi. Swift afferma che quasi il 60% dei pagamenti tramite il suo servizio gpi viene accreditato entro 30 minuti e quasi tutti entro 24 ore.
• In SEPA viaggia l'importo intero e ciascuna parte paga solo il proprio prestatore. Un pagamento SWIFT può passare per banche intermediarie che trattengono commissioni lungo il percorso.
• All'interno del SEE un pagamento SEPA richiede solo l'IBAN. Un pagamento SWIFT richiede in genere anche il BIC, e spesso altri dati.
• Un pagamento in euro può comunque viaggiare su SWIFT se una delle due banche è al di fuori di SEPA o non aderisce allo schema.

SEPA e SWIFT in sintesi

Che cos'è SEPA?

SEPA, l'Area unica dei pagamenti in euro (Single Euro Payments Area), è un insieme di schemi di pagamento gestiti dal Consiglio europeo per i pagamenti (EPC). I suoi rulebook fanno sì che un bonifico in euro da Lisbona a Helsinki funzioni come uno all'interno di una delle due città. Gli schemi principali sono SEPA Credit Transfer, SEPA Instant Credit Transfer e SEPA Direct Debit.

A ottobre 2026 l'area dello schema copre 41 paesi e territori: i 27 Stati membri dell'UE, Islanda, Liechtenstein, Norvegia, Svizzera, Regno Unito, Andorra, Monaco, San Marino e Città del Vaticano, più Albania, Montenegro, Moldova, Macedonia del Nord e Serbia, entrati nel 2024 e nel 2025. Far parte dell'area dello schema non significa automaticamente che ogni banca del paese vi aderisca; ogni prestatore aderisce agli schemi singolarmente.

SEPA sposta solo euro. Un pagamento in qualsiasi altra valuta non è un pagamento SEPA, anche tra due banche che sono entrambe in SEPA.

Che cos'è SWIFT?

Swift è una cooperativa di proprietà dei membri che gestisce una rete di messaggistica sicura tra istituzioni finanziarie. La sua relazione annuale la descrive come usata da circa 11.500 istituzioni in oltre 200 paesi e territori. Quando si parla di «pagamento SWIFT» di solito si intende un bonifico internazionale: la tua banca invia un'istruzione di pagamento sulla rete Swift, e il denaro vero e proprio si sposta tramite conti che le banche detengono l'una presso l'altra, il cosiddetto correspondent banking.

Ecco perché un pagamento SWIFT può coinvolgere più di due banche. Se la tua banca non ha un rapporto diretto con la banca del beneficiario nella valuta giusta, il pagamento passa per uno o più intermediari. Ciascuno può trattenere una commissione e ciascuno aggiunge tempo. Il servizio gpi di Swift ha introdotto il tracciamento end-to-end e accrediti più rapidi, e Swift afferma che quasi il 60% dei pagamenti gpi viene accreditato al beneficiario finale entro 30 minuti e quasi il 100% entro 24 ore.

Costi: chi paga cosa

Il modello di addebito di SEPA è semplice. Viene trasferito l'importo intero, il pagatore paga le commissioni del proprio prestatore e il beneficiario quelle del suo. Non ci sono intermediari nella catena che effettuino trattenute. All'interno dell'UE aiutano altre due regole: un prestatore deve applicare a un bonifico transfrontaliero in euro la stessa commissione di uno nazionale, ai sensi del regolamento (UE) 2021/1230, e nell'area dell'euro un bonifico istantaneo non può costare più di quello standard comparabile.

Un pagamento SWIFT prevede un'opzione di addebito delle commissioni:

• OUR: chi invia paga tutte le commissioni, comprese quelle degli intermediari, quindi il beneficiario riceve l'importo intero.
• SHA: chi invia paga la propria banca e il beneficiario sostiene il resto.
• BEN: il beneficiario sostiene tutte le commissioni.

Con SHA e BEN le trattenute degli intermediari vengono detratte dal denaro in transito, quindi l'importo che arriva può essere inferiore a quanto si aspettavano entrambe le parti. Per un pagamento da una banca dell'UE o del SEE a un'altra, le banche offrono generalmente solo l'opzione condivisa, che rispecchia il principio SEPA.

Poi c'è la valuta. SEPA non converte mai, perché tutto è in euro. Un pagamento SWIFT comporta spesso una conversione a un certo punto, e il margine sul tasso di cambio è spesso un costo maggiore di qualsiasi commissione.

Velocità

Un bonifico SEPA standard deve raggiungere il prestatore del beneficiario entro la fine della giornata operativa successiva. SEPA Instant deve accreditare il beneficiario entro dieci secondi, 24 ore su 24, ogni giorno, quando entrambi i prestatori lo offrono. Il nostro confronto tra SEPA Instant e SEPA standard spiega i dettagli.

I tempi di SWIFT dipendono dalla catena. Un percorso diretto tra due grandi banche può essere molto rapido; un percorso attraverso diversi intermediari, fusi orari e controlli di conformità richiede più tempo.

I dati necessari

Per un pagamento SEPA all'interno del SEE, l'IBAN identifica il conto ed è tutto ciò che serve alla tua banca per instradare il denaro. Per i pagamenti SEPA verso paesi SEPA al di fuori del SEE, come Svizzera, Regno Unito o Moldova, le banche possono chiedere anche il BIC e talvolta gli indirizzi.

Per un pagamento SWIFT, aspettati di dover fornire il BIC della banca del beneficiario (detto anche codice SWIFT), il numero di conto o l'IBAN, nome e indirizzo del beneficiario e talvolta una banca intermediaria e il motivo del pagamento.

Come capire quale percorso prenderà il tuo pagamento

Il tuo pagamento passerà di solito via SEPA se sono vere tutte e tre queste condizioni:

1. È in euro.
2. Il tuo prestatore aderisce allo schema SEPA.
3. Anche il prestatore del beneficiario aderisce e si trova nell'area SEPA.

Se una delle tre manca, la tua banca di norma lo invierà come pagamento internazionale SWIFT. L'app della tua banca o l'estratto conto dovrebbero indicarlo; se ti viene proposta una scelta dell'opzione di addebito, è un pagamento SWIFT. Per uno sguardo più ampio sulle alternative al bonifico tradizionale, vedi la nostra guida alle alternative a SWIFT per i pagamenti globali.

Il ruolo di Quppy

Quppy Personal gestisce gli euro tramite SEPA. Gli utenti idonei possono usare SEPA Standard e SEPA Instant dove sono abilitati per il conto e gli istituti coinvolti aderiscono, senza commissioni di trasferimento Quppy, 0 €, sui bonifici in EUR attualmente supportati. La sterlina passa invece per Faster Payments e CHAPS. SWIFT non è tra i canali attualmente supportati da Quppy Personal.

Per le società, una configurazione approvata di Quppy Business può includere SWIFT per i pagamenti internazionali idonei. In tal caso l'opzione di addebito, come SHA, OUR o BEN, viene mostrata o spiegata dove supportata, e le trattenute delle banche corrispondenti o intermediarie possono restare al di fuori del controllo di Quppy.

Quppy non è una banca; i servizi di pagamento regolamentati sono forniti dai partner indicati nei termini che si applicano al tuo conto. Vedi quali canali di pagamento EUR e GBP supporta Quppy per i dettagli aggiornati.